Европейский союз создал новаторскую нормативную базу для поставщиков услуг криптоактивов посредством Регламента рынков криптоактивов (MiCAR). Это всеобъемлющее законодательство вводит режим лицензирования поставщиков услуг криптоактивов (CASP), что является значительным шагом вперед в регулировании услуг цифровых активов на едином европейском рынке.

Фундаментальная структура лицензирования CASP

Нормативная база вводит трехуровневую систему лицензирования, тщательно откалиброванную для отражения сложности и профиля риска различных услуг криптоактивов. Каждый уровень несет определенные требования к капиталу и операционные обязательства, обеспечивая пропорциональное регулирование по всему спектру услуг криптоактивов.

Лицензия 1 класса

Лицензия начального уровня охватывает основные услуги криптоактивов, требуя минимального требования к капиталу в размере €50 000. Эта лицензия позволяет фирмам:

• Выполнять заказы от имени клиентов
• Разместить криптоактивы
• Содействие трансферным услугам
• Прием и передача заказов
• Оказывать консультационные услуги по криптоактивам
• Управляйте портфелями криптоактивов

Лицензия 2 класса

Эта промежуточная лицензия, основанная на базе Класса 1, требует €125 000 в капитальных вложениях. В дополнение к услугам Класса 1 владельцы могут:

• Предоставлять услуги по хранению и администрированию криптоактивов от имени клиентов
• Упростить обмен между криптоактивами и фиатными валютами
• Разрешить обмен криптоактивов на криптоактивы

Лицензия 3 класса

Самая полная категория лицензий требует капитала в размере 150 000 евро и разрешает работу торговых платформ для криптоактивов, а также всех услуг, предусмотренных лицензиями классов 1 и 2.

Основные требования для авторизации CASP

Для получения и сохранения лицензии CASP организации должны соответствовать нескольким важнейшим требованиям:

Корпоративная структура и управление

Потенциальные лицензиаты должны учредить себя в качестве юридических лиц в пределах Европейского Союза, имея зарегистрированный офис в выбранной ими юрисдикции. Наличие по крайней мере одного директора-резидента ЕС в составе управленческой команды является обязательным, что обеспечивает эффективный местный надзор и контроль.

Структура управления рисками и соответствия требованиям

Фирмы должны внедрить надежные системы внутреннего контроля, охватывающие:

• Меры по борьбе с отмыванием денег (AML)
• Протоколы по борьбе с финансированием терроризма (CTF)
• Процедуры проверки благонадежности клиентов
• Системы мониторинга транзакций
• Комплексные методики оценки рисков

Защита активов и данных

Рамки предусматривают строгие меры безопасности, в том числе:

• Сложные механизмы контроля доступа
• Протоколы шифрования данных
• Регулярные проверки безопасности
• Надежные системы резервного копирования и восстановления
• Меры по обеспечению непрерывности бизнеса

Финансовые гарантии

Владельцы лицензий должны иметь:

• Предписанные минимальные требования к капиталу
• Страховое покрытие или резервы на операционные риски
• Финансовые положения на случай возможных нарушений конфиденциальности
• Ресурсы для устранения ошибок бизнес-процессов
• Покрытие ответственности клиентов

Процесс авторизации и трансграничные операции

Получив разрешение, CASP получают выгоду от паспортных прав, что позволяет им предлагать услуги на всей территории Европейского Союза без необходимости получения дополнительных национальных лицензий. Этот гармонизированный подход значительно упрощает трансграничные операции, сохраняя при этом высокие стандарты регулирования.

Важное исключение: положение об обратном привлечении

Рамка включает значительное освобождение для услуг, предоставляемых по исключительной инициативе клиентов из ЕС. Однако это освобождение трактуется узко и становится недействительным, если:

• Поставщик услуг поддерживает тесные связи с фирмами, привлекающими клиентов из ЕС.
• Предлагаются дополнительные услуги, выходящие за рамки первоначального запроса клиента.

Практические последствия для поставщиков услуг

Структура лицензирования CASP представляет собой значительную возможность для поставщиков услуг криптоактивов работать в четкой нормативной среде. Однако для успешного использования этой структуры требуется:

• Тщательное рассмотрение соответствующего класса лицензии
• Значительные инвестиции в инфраструктуру соответствия
• Разработка комплексных операционных процедур
• Внедрение надежных систем управления рисками

Заключение

Рамка лицензирования CASP в рамках MiCAR демонстрирует приверженность Европейского союза содействию инновациям, обеспечивая при этом целостность рынка и защиту потребителей в секторе криптоактивов. Для организаций, стремящихся предоставлять услуги криптоактивов в ЕС, понимание и соблюдение этих требований имеет первостепенное значение для устойчивой работы на этом быстро развивающемся рынке.

Чтобы обсудить, как мы можем удовлетворить ваши потребности в лицензировании CASP, свяжитесь с нашей командой специалистов по адресу контактные данныеПозвольте Wolja Digital стать вашим надежным партнером в навигации в меняющемся ландшафте регулирования криптоактивов.